證券行業分析提要.doc48

目 錄
上篇：2003年度證券行業分析提要 1
I 2003年度我國證券行業整體運行綜述 1
II 2003年度我國證券行業總體評價 2
下篇：2003年度證券行業分析說明 3
I 2003年我國證券市場回顧 3
一、總體情況 3
二、股票發行與交易情況 4
三、國債市場情況 5
四、證券市場熱點情況分析 7
（一）莊股跳水絡繹不絕 7
（二）券商洗牌加速 8
（三）保險資金入市難保險 9
（四）社保基金入市戰戰兢兢 10
（五）QFII下單毫不手軟 11
（六）價值投資理念大行其道 12
（七）B股市場融資重新“開閘” 14
（八）《證券投資基金法》問世 15
II 2004年證券市場展望 17
一、統一指數及指數期貨的推出 17
二、集合理財法規有望正式出台 18
三、保薦人製度將取代通道製 19
四、東北地區業務收入略有下降固定資產投資迅速增長 20
III 我國證券公司發展問題分析 21
一、證券公司發展的有利因素 21
（一）證券業的巨大發展空間 21
（二）我國證券公司狀況 23
二、加強和改善行政監管工作 25
（一）行政監管是證券公司監管體係的核心 25
（二）我國證券公司發展不平衡 25
（三）應該采取的措施 26
三、強化行業自律機製和誠信體係建設 29
（一）證券市場的自律性 29
（二）證券行業需要誠信 30
（三）自律規則和公約製定 31
（四）代辦股份轉讓業務試點工作 34
四、完善風險控製與處置機製 34
（一） 我國證券公司成長教訓深刻 35
（二）證券公司的治理結構和內部控製是控製與防範風險的基礎 35
（三）證券市場風險分析 37
五、改善環境、促進規範發展 40
（一）拓寬證券公司業務空間問題 40
（二）降低運營成本問題 42
（三）參與市場建設問題 44
（四）增進理解與客觀評價問題 45

..............................