某公司政策及其有效性(doc 35頁)

某公司政策及其有效性內容提要：
一般而言，度量銀行業的規模有兩個指標：一是銀行資產占GDP的比例，二是每十萬人所擁有的銀行數目。前者反映了資本的深化程度，而後者則反映了銀行業的覆蓋範圍，兩者結合起來在一定程度上還反映了銀行業的效率。 表一摘錄了部分國家的銀行業規模指標數據。從表中可以清楚看出，世界各國銀行業的規模相差非常懸殊。以銀行資產/GDP率計，最高的五個國家的比率都在300％以上，其中瑞士更高達539％；而最低的五個國家的比率則在20％以下，其中委內瑞拉和塔吉克隻有區區單位數字。若以人均銀行數目作為衡量各國銀行業規模的指標的話，其差異也相當之大，銀行資產/GDP率低的五個國家的銀行數目就明顯低於比率高的五個國家。從效率的角度來看，兩大陣營也相距甚遠，譬如俄羅斯人均銀行的數目還略高於英國的水平，但其銀行資產/GDP的比率卻隻有英國的6％。

縱觀世界各國銀行業的發展狀況，我們不難發現，相比之下，發達國家不僅規模較大，而且效率較高。眾所周知，在討論世界各國銀行規模和監管方式的差異時，經常提及的兩個國家包括德國和美國。德國銀行資產占GDP的比例為313％，而美國隻有66％；人均銀行數目方麵兩國非常接近，都比其它發達國家為高。正是由於前者比率差距顯著這一原因，德國才被封為以銀行為主導的金融體係而美國則為以證券市場為主導的金融體係。

2、銀行業的結構

經濟學家認為，銀行業的集中度和股權結構兩大指標可以反映銀行業的結構。首先，銀行業的集中度一般包括如下三個變量：（1）五間最大銀行所占的存款比例；（2）國有銀行所占的資產比例；（3）外資銀行所占的資產比例。在許多非洲國家，銀行業的集中度出奇的高，幾乎接近100％，說明銀行寡頭壟斷現象在非洲相當嚴重；但在歐共體，這一比例卻很低，低於任何其它地區，表明銀行業具有一定的競爭成份。表二列出了集中度最低的五個國家的資料。如表二所示，德國的集中度隻有12％，是107個國家或地區中最低的一個；台灣地區的比例也較低，五大銀行的存款市場份額也隻有15％左右；美國也不高，大約21％。盡管如此，許多實證研究還是發現，銀行業的集中度與各國的收入水平關係不大。

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