金融工程學講座(ppt 43頁)

一、遠期
二、遠期利率
三、遠期利率協議
四、遠期彙率
五、遠期外彙綜合協議

一、遠期
遠期（forward）是指在金融市場上，交易雙方對將來進行交易的某種金融產品或金融工具，現在就確定其交易價格。
現在確定而將來進行交易的價格叫做遠期價格
最常見的類型：
遠期利率——資金融通的遠期價格
遠期彙率——外彙買賣的遠期價格
背景：20世紀70年代開始，利率自由化政策的實施，產生了利用金融工具來防範利率變動對將來借款成本產生風險（利率提高）、或對將來投資收益產生風險（利率降低）的需求。
利率風險的管理工具
遠期利率協議
利率期貨
利率期權
利率互換
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